Analis: Biarkan bank-bank kecil Cina gagal

Cina seharusnya mengikuti langkah Spanyol dan membentuk dana cadangan untuk menghadapi kebangkrutan.

Pemerintah Cina perlu belajar dari Spanyol dan mengizinkan bank-bank kecilnya untuk gagal dengan syarat mereka memiliki dana cadangan terjamin sebagai penyangga ketika kebangkrutan terjadi.

Betty Huang, seorang ekonom di BBVA Research, mengatakan bahwa otoritas China sebaiknya meniru Spanyol dan menciptakan dana cadangan kredit serta mendanai bank-bank yang terlilit utang.

Analisis kelayakan harus dilakukan terhadap lembaga keuangan yang tidak mampu menyelesaikan kesulitan finansialnya secara mandiri.

“Bank yang lolos uji kelayakan dapat mengajukan persetujuan dari bank sentral untuk mendapatkan bantuan, sedangkan yang gagal mungkin diizinkan untuk gulung tikar,” kata Huang kepada Asian Banking & Finance saat ditanya tentang cara memperkuat sistem perbankan Cina.

Cina menghadapi pembersihan selama satu dekade terhadap bank-bank di daerah ruralnya yang bermasalah. Hanya dalam satu minggu di Juli, 40 bank menghilang di Cina. Dari jumlah tersebut, 36 di antaranya diambil alih oleh Liaoning Rural Commercial Bank, sementara Jiangxi Bank runtuh, menurut laporan media lokal.

Hingga Desember 2023, Cina daratan memiliki total 3.796 lembaga keuangan di daerah rural, di mana 1.607 di antaranya adalah bank komersial pedesaan. Ini mencakup 84% dari semua lembaga keuangan di Cina.

Sebagai perbandingan, total aset mereka hanya berjumlah RMB56,8 triliun, dengan rata-rata RMB15 miliar per lembaga hanya 3% dari nilai rata-rata aset bank komersial kota. Beberapa rasio kredit macet (NPL) bank-bank ini mencapai 40%, jauh di atas rata-rata industri sebesar 1,6%, menurut BBVA Research.

Saran Huang terinspirasi dari Fondo de Reestructuración Ordenada Bancaria (FROB) Spanyol. FROB adalah entitas yang mengelola proses restrukturisasi lembaga kredit Spanyol dan membantu memperkuat sektor perbankan setelah krisis keuangan 2008.

Bantuan sektor swasta dan pihak ketiga

Huang juga menyarankan melibatkan sektor swasta untuk menyelesaikan utang buruk, serta mempekerjakan auditor pihak ketiga independen untuk audit krisis.

Melibatkan sektor swasta dalam menyelesaikan utang buruk dapat menawarkan pengembalian yang lebih tinggi dan alokasi aset yang lebih baik daripada lembaga milik negara karena "dorongan maksimalisasi keuntungan yang melekat" pada sektor ini, menurut Huang.

"Jika dibandingkan dengan bank utang buruk oleh Spanyol, yang didanai oleh pemerintah dan lembaga investasi pasar, dana restrukturisasi industri perbankan di Cina sepenuhnya didukung oleh pemerintah. Bank-bank milik negara ini secara tradisional berfokus pada tujuan kebijakan daripada maksimalisasi keuntungan," katanya.

BBVA juga merekomendasikan mempekerjakan auditor independen untuk audit krisis.

"Untuk mengelola risiko yang terkait dengan akuisisi bank bermasalah, kami menyarankan untuk menangani bank dengan tingkat risiko berbeda secara berbeda dan secara hati-hati memilih perusahaan manajemen aset milik negara dan lokal untuk pemrosesan kebangkrutan yang lancar," tambahnya.

Mempercepat merger juga merupakan saran lain untuk mencegah hilangnya kepercayaan publik.

"Yang terpenting, akuisisi tepat waktu atas bank-bank regional yang signifikan mencegah terjadinya rush bank dan kepanikan," kata Huang.

Bank sentral sebaiknya tidak terlibat dalam manajemen internal, secara bertahap melepaskan saham, dan melakukan reprivatisasi bank setelah pemulihan ekonomi, tambahnya.